חושבים לקנות את קרן Vanguard S&P 500? הנה 3 קרנות סל שהמומחים של ואנגארד חושבים שהן אפילו טובות יותר

תקשיבו, אם אתם עדיין רודפים אחרי S&P 500 כמו כולם – אתם פספסתם את התמונה הגדולה.

קרן הסל Vanguard S&P 500 ETF היא אחת הקרנות הפופולריות בעולם, ולא בלי סיבה. ואנגארד היו החלוצים של קרנות האינדקס, והם מציעים מעקב צמוד אחרי המדד בעמלות נמוכות במיוחד.

אבל הנה הבעיה: המומחים של ואנגארד עצמם מזהירים שכרגע יש הזדמנויות הרבה יותר טובות למשקיעים לטווח ארוך.

החזרות טובות יותר עם פחות סיכון – כן, זה אפשרי

ואנגארד מפרסמים כל רבעון עדכון לתיק ההשקעות המודל שלהם (TVAA). התיק מבוסס על מודל שחוזה תשואות ל-10 שנים קדימה לסוגי נכסים שונים.

הבעיה הגדולה שהם רואים עם S&P 500? המדד פשוט יקר מדי כרגע. מכפיל הרווח הצפוי עומד על 22.1 – רמה היסטורית גבוהה. יחס CAPE הגיע לרמות שלא נראו מאז בועת הדוט-קום.

בינתיים, הריביות נשארות גבוהות לזמן ממושך. התוצאה? פרמיית הסיכון למניות מעל אג”ח כמעט נעלמה.

התחזיות של ואנגארד:

• מניות אמריקאיות: 3.3%-5.3% תשואה שנתית בעשור הקרוב
• מניות צמיחה: רק 1.9%-3.9% בשנה (כן, קראתם נכון)
• אג”ח אמריקאיות: 4%-5% בשנה

לכן, התיק המודל של ואנגארד הופך את ההקצאה המסורתית על הראש: 70% אג”ח, 30% מניות.

הקרנות שואנגארד ממליצים עליהן

1. Vanguard Total Bond Market ETF (BND)

התיק המודל מקצה 37% לאג”ח אמריקאיות באיכות השקעה. הקרן מציעה תשואה לפדיון של 4.7% כרגע, עם מח”מ ממוצע של 8 שנים.

היתרון: כשהריביות ירדו, ערך האג”ח הקיימות בקרן יעלה. זה קצת מקוזז מהצורך להשקיע מחדש בריביות נמוכות יותר, אבל עדיין – תשואה יציבה עם פחות תנודתיות.

2. Vanguard Total International Bond ETF (BNDX)

21% מהתיק מוקצה לאג”ח בינלאומיות, עם תחזית תשואה של 4.3%-5.3% בשנה. הקרן מציעה תשואה לפדיון של 5.1% עם מח”מ של 8.6 שנים.

החכמה כאן: הקרן משתמשת באסטרטגיית הגנה מפני סיכוני מטבע, אז אתם מקבלים גיוון בינלאומי בלי הכאב ראש של תנודות שער חליפין.

3. Vanguard Value ETF (VTV)

מתוך 30% המוקצים למניות, 11% הולכים למניות ערך אמריקאיות. התחזית של ואנגארד למניות ערך: 5.8%-7.8% תשואה שנתית – כמעט כפול ממניות צמיחה!

למה דווקא עכשיו? הפער בין מניות ערך לצמיחה הגיע לרמות שלא נראו מאז בועת הדוט-קום. מניות ערך גם מציעות הגנה משמעותית במקרה של תיקון או קריסה בשוק.

מה זה אומר לכם?

אין צורך ללכת עד הקצה עם 70% אג”ח כמו התיק המודל. מניות עדיין הניבו תשואות חזקות יותר לאורך ההיסטוריה. אבל העברה קלה לכיוון יותר הכנסה קבועה? זה כנראה מהלך חכם כרגע.

השורה התחתונה: אם אתם מחפשים השקעות עם יחס סיכון-תשואה טוב יותר מה-S&P 500, הקרנות האלה של ואנגארד שוות בדיקה רצינית. הן מציעות:

• תשואות יציבות יותר מאג”ח בסביבת ריבית גבוהה
• חשיפה למניות ערך עם פוטנציאל תשואה גבוה יותר
• גיוון בינלאומי עם הגנה מסיכוני מטבע
• עמלות נמוכות בסגנון ואנגארד המסורתי

זכרו – השוק בשיאים היסטוריים לא אומר שאין הזדמנויות. פשוט צריך לדעת איפה לחפש.

למידע נוסף, קורסים, הרצאות וסדנאות ניהול הון – צרו איתנו קשר עכשיו – מטרות פיננסיות!