שתי מניות הבאפט שכל משקיע חייב להחזיק – המדריך המלא להשקעה חכמה לטווח ארוך
תפסיקו לחפש את המניה הבאה שתעשה לכם x10. הסוד להצלחה בשוק ההון נמצא ממש מול העיניים שלכם – בתיק ההשקעות של האיש הכי עשיר מהבורסה.
וורן באפט לא הפך למיליארדר בזכות מזל או קסמים. האיש בנה אימפריה של 738 מיליארד דולר בזכות אסטרטגיה פשוטה: לקנות עסקים מעולים ולהחזיק בהם לנצח. והחדשות הטובות? אתם יכולים לעקוב אחרי כל צעד שלו.
למה לעקוב אחרי באפט זה הדבר הכי חכם שתעשו השנה
כל רבעון, ברקשייר האת'וויי חייבת לחשוף ל-SEC את כל האחזקות שלה. זה כמו לקבל גישה חינמית למוח של המשקיע הכי מוצלח בהיסטוריה. כשבאפט קונה – הוא קונה כדי להחזיק לעשרות שנים. כשבאפט מוכר – כדאי להקשיב.
היום אני אחשוף בפניכם שתי מניות מתיק ההשקעות של באפט שכל משקיע ישראלי חייב להכיר. אלה לא סתם מניות – אלה מכונות כסף שימשיכו להדפיס רווחים גם כשהנכדים שלכם יהיו בפנסיה.
אמריקן אקספרס (AXP) – המניה השנייה בגודלה בתיק של באפט
באפט מחזיק יותר מ-20% מאמריקן אקספרס, ולא בכדי. החברה הזו היא מלכת כרטיסי האשראי הפרימיום, והיא פשוט הורסת את התחרות.
המספרים שיגרמו לכם לרוץ לקנות:
- צמיחת הכנסות של 11% ברבעון האחרון
- צמיחת עמלות של 18% שנה על שנה
- צמיחת הכנסות ריבית של 12%
- 3.2 מיליון כרטיסים חדשים נוספו ברבעון אחד בלבד
- צמיחת רווח למניה של 19% – כמעט כפול מצמיחת ההכנסות!
אבל הסוד האמיתי נמצא במודל העסקי: אמריקן אקספרס לא עוד חברת כרטיסי אשראי. היא מועדון VIP של בעלי הון שמשלמים פרמיה כדי להיות חלק ממנו. כשאתם טסים לחו"ל, אוכלים במסעדה יוקרתית או קונים את השעון החדש – אמריקן אקספרס מרוויחה. וככל שהעולם נהיה עשיר יותר, כך החברה מרוויחה יותר.
מה הופך את אמריקן אקספרס למניה מושלמת להחזקה לטווח ארוך:
- מודל עסקי חסין למיתון – עשירים תמיד יוציאו כסף
- רכישות חזרה אגרסיביות – החברה קונה בחזרה מניות ומגדילה את הערך למחזיקים
- מינוף תפעולי מטורף – כל דולר הכנסה נוסף יורד כמעט ישר לשורה התחתונה
- מותג בלתי ניתן להחלפה – נסו להגיד למישהו עם אמקס פלטינום לעבור לכרטיס אחר
Ally Financial (ALLY) – ההימור החדש של באפט על הבנקאות הדיגיטלית
באפט קנה כמעט 10% מ-Ally Financial ב-2022, וזה לא במקרה. הבנק הדיגיטלי הזה עושה לבנקים המסורתיים בדיוק מה שנטפליקס עשתה לבלוקבסטר.
למה Ally היא מכונת כסף בהתהוות:
- 3.4 מיליון לקוחות עם 142 מיליארד דולר בפיקדונות
- 11.7 מיליארד דולר בהלוואות רכב חדשות ברבעון אחד
- מרווח ריבית של 3.5% ועולה
- P/E של 7 בלבד – זול בטירוף לעומת הפוטנציאל
- דיבידנד של כמעט 3% – משלמים לכם בזמן שאתם מחכים
הסיפור כאן פשוט: Ally נתנה הלוואות בריביות נמוכות ב-2022. עכשיו ההלוואות האלה מסתיימות, והן מחליפות אותן בהלוואות חדשות בריביות גבוהות יותר. זה כמו להחליף דירה בשכירות של 3,000 ש"ח לדירה באותו גודל שמניבה 6,000 ש"ח. הרווחיות עומדת להתפוצץ.
למה Ally היא ההזדמנות של העשור:
- בנק ללא סניפים = עלויות נמוכות = רווחיות גבוהה
- 4 מיליון בקשות הלוואה זורמות במערכות שלהם – הם בוחרים רק את הטובות
- השיפור ברווחיות רק מתחיל – ה-NIM יגדל עוד
- רכישות חזרה + דיבידנדים = תשואה כפולה למשקיעים
איך להשקיע כמו באפט – המדריך המעשי
כלל מספר 1: קנו עסקים, לא מניות. כשאתם קונים אמריקן אקספרס או Ally, אתם קונים חלק בעסק אמיתי עם לקוחות, הכנסות ורווחים.
כלל מספר 2: חפשו חברות שקונות בחזרה מניות. זה הסימן הכי ברור שההנהלה מאמינה בעתיד החברה.
כלל מספר 3: השקיעו לטווח ארוך. באפט מחזיק את אמריקן אקספרס עשרות שנים. אל תנסו לתזמן את השוק.
כלל מספר 4: קנו כשכולם מוכרים. Ally נסחרת ב-P/E של 7 כי השוק מפחד. זה בדיוק הזמן לקנות.
הצעד הבא שלכם להצלחה פיננסית
השוק לא מחכה לאף אחד. בזמן שאתם קוראים את השורות האלה, המניות האלה כבר זזות. ההבדל בין משקיעים מצליחים לכאלה שנשארים מאחור הוא פשוט: הראשונים פועלים, השניים מתלבטים.
זכרו – באפט לא הפך למיליארדר בזכות השקעות מסובכות או אסטרטגיות מתוחכמות. הוא פשוט קנה עסקים טובים והחזיק בהם. אתם יכולים לעשות את אותו הדבר.
התחילו היום. קנו את שתי המניות האלה. תחזיקו אותן לעשור הבא. ותודו לי כשהפנסיה שלכם תיראה אחרת לגמרי.
למידע נוסף, קורסים, הרצאות וסדנאות ניהול הון – צרו איתנו קשר עכשיו – מטרות פיננסיות!
שתפו את הבשורה:
הנתונים והמידע המוצגים הינם לצרכי מידע כללי בלבד ואינם מהווים ייעוץ השקעות, המלצה או חוות דעת. אין לראות במידע המוצג תחליף לייעוץ המתחשב בנתונים ובצרכים המיוחדים של כל אדם. השקעות כרוכות בסיכון, כולל אפשרות להפסד מלוא הקרן. מומלץ להיוועץ ביועץ מוסמך לפני קבלת החלטות השקעה.
