2 מניות שיהיו שוות יותר מ-SoundHound AI בעוד שנה – הנה למה

תחשבו על זה רגע: SoundHound AI זינקה לשווי שוק של 4.5 מיליארד דולר, אבל החברה עדיין מפסידה 22.2 מיליון דולר על הכנסות של 29.1 מיליון דולר בלבד. זה כמו לשלם 41 דולר על כל דולר של מכירות. האם זה באמת הגיוני?

בואו נדבר ישר – יש שתי מניות שנראות הרבה יותר מבטיחות מ-SoundHound AI, והן כבר מתקרבות אליה בשווי שוק. הנה הסיפור המלא.

למה SoundHound AI כנראה מוערכת ביתר

כן, SoundHound עושה טכנולוגיית זיהוי קולי מגניבה. כן, הם עובדים עם מסעדות ויצרני רכב. אבל תקשיבו טוב:

• יחס מחיר למכירות של 41 – זה פשוט מטורף
• הפסדים עצומים – מפסידים 22.2 מיליון דולר על הכנסות של 29.1 מיליון
• צמיחה מלאכותית – חלק גדול מהצמיחה מגיע מרכישות, לא מצמיחה אורגנית
• רווחיות רחוקה – נראה שעוד שנים עד שיראו רווח אמיתי

מניה #1: Sezzle – הכוכב העולה של Buy Now Pay Later

Sezzle (SEZL) היא סיפור הצלחה אמיתי בתחום ה-BNPL (קנה עכשיו, שלם מאוחר יותר). בניגוד ל-SoundHound, החברה הזו מדפיסה כסף:

המספרים מדברים בעד עצמם:

• צמיחת הכנסות של 123% ל-104.9 מיליון דולר
• רווח תפעולי זינק ב-261% ל-49.9 מיליון דולר
• שולי רווח תפעוליים של כמעט 50% – זה פשוט מדהים
• שווי שוק של 4.4 מיליארד דולר – כמעט כמו SoundHound, אבל עם רווחים אמיתיים

מה הופך את Sezzle למיוחדת:

• גישה ממוקדת לקוח – מנוי שמאפשר קניות בכל מקום ש-Visa מתקבל
• קופונים אוטומטיים – החברה מוצאת ומחילה קופונים אוטומטית ללקוחות
• תוכנית נקודות – מתגמלת לקוחות שמשלמים בזמן
• ניהול סיכונים חכם – מנתקת לקוחות שלא משלמים כדי למנוע הפסדים

החברה ממשיכה לחדש עם מוצרים כמו Pay-in-5 (תשלום ב-5 תשלומים במקום 4) וכלי השוואת מחירים. עם השוק הענק של כרטיסי אשראי שאפשר לתקוף, ל-Sezzle יש עוד הרבה מקום לצמוח.

מניה #2: Magnite – השחקן המוביל בפרסום דיגיטלי

Magnite (MGNI) היא הפלטפורמה המובילה בצד ההיצע (SSP) של פרסום דיגיטלי. החברה עוזרת למפרסמים כמו עיתונים מקוונים ושירותי סטרימינג למכור מקום פרסום.

הביצועים האחרונים מרשימים:

• הכנסות של 155.8 מיליון דולר ברבעון הראשון
• EBITDA מתואם זינק ב-47% ל-36.8 מיליון דולר
• רווח למניה מתואם הוכפל מ-0.05$ ל-0.12$
• שווי שוק של 3.3 מיליארד דולר – צריכה לצמוח רק ב-33% כדי לעבור את SoundHound

היתרונות האסטרטגיים של Magnite:

• שותפויות עם The Trade Desk ו-Netflix – זה משנה משחק
• מיקום מוביל בשוק – החברה הגדולה ביותר בצד המכירה של פרסום
• צמיחה בטלוויזיה מחוברת (CTV) – שוק שצומח במהירות
• שיפור מתמיד בשוליים – החברה הופכת יעילה יותר עם הזמן

הקו התחתון: ערך אמיתי מנצח הייפ

בסופו של דבר, השוק תמיד חוזר לבסיס. חברות שמייצרות רווחים אמיתיים ויש להן מודל עסקי בר-קיימא ינצחו חברות שחיות על הבטחות עתידיות.

Sezzle ו-Magnite הן שתי חברות שמוכיחות את עצמן עם:

• רווחיות אמיתית
• צמיחה מהירה
• מודל עסקי ברור
• יתרונות תחרותיים משמעותיים

בעוד ש-SoundHound AI נסחרת על הבטחות עתידיות במחיר פרמיה מטורף, שתי החברות האלה כבר מספקות תוצאות היום. התחזית שלי? בעוד שנה, גם Sezzle וגם Magnite יהיו שוות יותר מ-SoundHound AI.

למידע נוסף, קורסים, הרצאות וסדנאות ניהול הון – צרו איתנו קשר עכשיו – מטרות פיננסיות!